有企业一个月收到上万台订单 机器人产销量有望爆发式增长

先看一组数据。工信部最新统计显示，今年1到5月，国内机器人行业规上企业营收已经突破900亿元，同比增长26.9%，近五年年均增速稳定在20%以上。这个增速放在任何行业里，都算得上亮眼。更值得关注的是，上月底刚有人形机器人新品发布，不到一个月时间，订单量就已经冲到上万台。还有一个细节：一家做无框电机的企业，上半年在手订单突破100万台，直接翻了9倍多——这玩意儿可是人形机器人关节驱动的核心部件。

湘财证券的研报中提到，宇树科技IPO注册已经获批，优必选那边也超预期发布了超仿生人形机器人，再加上海外特斯拉Optimus人形机器人量产进度一直在推进，整个板块的催化因素正在密集叠加。从更长远的角度看，随着数据飞轮效应驱动机器人“大小脑”技术快速迭代，人形机器人的产能、单位生产成本和终端需求，大概率会进入一个正向循环。这种正循环一旦跑通，国内乃至全球的人形机器人产销量，很可能迎来爆发式增长。对主机厂和上游核心零部件厂商来说，业绩提升的窗口期已经打开。

具体到产业链上的公司，目前已经有一些明确信号。震裕科技的机器人业务取得重要进展，他们的线性执行器模组和反向式行星滚柱丝杠，已经直接对接海外大客户，相关产品获得了国内外头部人形机器人客户的验证，部分已经实现小批量交付。而首钢股份方面，全球首发的20RSW175产品，是专为人形机器人设计的超高磁感无取向软磁材料，这块市场同样值得关注。