Layer1、比特币 Layer 2 和以太坊 Layer 2 趋势分析

8月，加密货币市场经历了一场大洗礼。比特币和以太坊双双下跌，但在一片哀嚎中，Tron却走出了独立行情。另一边，比特币 Layer 2 生态势头正猛，TVL 大幅攀升；而以太坊 Layer 2 则承压明显，不过仍在进化，索尼这样的巨头入局，成了为数不多的亮点。虽然币价缩水，但比特币和以太坊的 Layer 2 创新，依然是未来增长的关键引擎。

本报告数据来源于 Footprint Analytics 的公链研究页面，那里提供了实时更新的仪表板，汇总了公链领域最核心的数据和指标。

市场概览

7月底，日本央&行意外加息，这一动作在全球市场引发了一系列连锁反应。短期波动性策略和外汇套利交易等曾经稳赚的策略回报率骤降，直接导致8月第一周加密货币市场大幅下挫。比特币和以太坊均在8月7日触及当月最低点。

数据来源：比特币与以太币价格走势

整个8月，抛售压力如影随形。多个政府部门的动作以及 Mt. Gox 的遗留问题，虽然影响在减弱，但合在一起，加剧了市场的下行趋势。

与此同时，以太坊正在进行一次重大转型——将更多交易转移到 Layer 2 网络，这引发了一些投资者的不确定性。今年，以太坊 Layer 2 的活动量激增，像索尼这样的巨头甚至推出了基于以太坊的 Soneium 项目。然而，活动向 Layer 2 的迁移，直接导致了以太坊主网手续费收入减少，这反过来又可能拖累以太币的估值。

月末，Telegram 创始人 Pa vel Durov 在法国被捕，市场焦点迅速转向区块链技术与数字隐私之间的关系。尽管美联储主席鲍威尔在月下旬“暗示”了降息可能，但整个月的市场情绪，总体偏向悲观。

Layer 1

截至8月底，加密货币总市值较7月末下跌12.1%，定格在1.74万亿美元。市场格局依然由比特币、以太坊、BNB 和 Solana 主导，市占率分别为 67.2%、17.4%、4.5% 和 3.6%。值得关注的是，比特币的市占率绝对值增长了2.4%，而以太坊的市占率则下降了2.3%。此消彼长，信号明确。

数据来源：2024 年 8 月公链代币市值占比

比特币最终报收 59,017 美元，月跌幅 8.7%。以太坊跌得更猛，收于 2,516 美元，跌幅达到 21.4%。

在市值排名前15的链中，Tron 是唯一实现代币价格和市值双增长的。TRON 的价格上涨了 23.1%，市值飙升 22.7%。相比之下，其他公链全线下跌。

数据来源：2024 年 8 月底公链代币价格和市值

Tron 能在市场波动中逆势突围，关键抓住了 Meme 热潮。Tron 上首个 Meme 公平发射平台 SunPump 的推出，直接引爆了链上活动，用户参与度大幅提升。

BNB 链也不甘落后，推出了新政策和激励措施来推动链上的 Meme 活动。Simon's Cat、TOkenFi 和 FLOKI 等代币在过去30天里交易量领先。

数据来源：BNB 链热门 Memecoins

另外，本月有多家大型金融机构扩展了其区块链投资组合。顶级资管公司 Franklin Templeton 将 A valanche 纳入了其区块链基金。同时，Grayscale Investments 也推出了 A valanche Trust 和一个新的 Sui 基金。

截至8月底，DeFi 领域的 TVL 总额为 640 亿美元，较7月末下降 16.8%。

数据来源：2024 年 8 月底公链 TVL

在 TVL 排名前15的链中，Sui 是唯一实现增长的，月增长率达到 41.8%。Sui 上最大的 DeFi 项目 NA VI Protocol，提供借贷和流动质押服务。其 TVL 从8月1日的1.4亿美元飙升至月底的2.3亿美元，涨幅高达72.0%。

尽管 Polygon 的 TVL 较7月下降了1.3%，但链上的预测市场 Polymarket 吸引了大量注意力。受美国大选周期影响，Polymarket 的月交易量环比增长22.2%，达到4.7亿美元；交易者数量猛增46.1%，达到8.3万。Polymarket 的 TVL 在8月也增长了19.6%，达到1.1亿美元，在 Polygon 链上排名第三，仅次于 AA VE 和 Uniswap。不过，其总交易量的78.0%都与选举相关，这不禁让人怀疑：美国大选结束后，它还能维持这样的增长吗？

数据来源：Polymarket 数据看板

与此同时，Telegram 创始人 Pa vel Durov 在法国被捕，对 TON 造成了直接冲击。8月，TON 的 TVL 暴跌了53.1%，机构投资者纷纷撤离以规避潜在风险。

比特币 Layer 2

截至8月31日，比特币 Layer 2（包含侧链）的 TVL 达到 10.9 亿美元。自2024年1月1日以来增长了5.8倍；若从2023年1月1日算起，更是实现了惊人的18.7倍增长。这个速度，足以说明一切。

Bitlayer 在该领域领跑，占据了总 TVL 的 32.7%，其次是 Core（16.3%）、Rootstock（14.6%）和 Merlin（12.0%）。

数据来源：比特币生态公链 TVL

从单个链上的 DeFi 项目来看，前10名项目占据了总 TVL 的64.6%。其中，A valon Finance（Bitlayer）、Pell Network（Core）和 MoneyOnChain（Rootstock）位居前列，分别占16.7%、7.2%和6.6%。

数据来源：比特币生态公链 TVL

若考虑项目的多链 TVL，Pell Network 在七条链上运营，以22.9%的市场份额领先；A valon Finance 则在三条链上运营，以22.8%的份额紧随其后。前10个项目合计占据了77.5%的市场份额。

数据来源：比特币 DeFi 项目 TVL（多链汇总）

以太坊 Layer 2

如前所述，以太坊在8月面临诸多挑战，它的 Layer 2 网络自然也难以幸免。

Arbitrum One、Optimism 和 Base 在 TVL 市场份额上继续主导，分别持有50.2%、20.0%和8.2%的份额，与上月相比变化不大。

不过具体情况各有不同。DeGate 的 TVL 增长20.6%，Scroll 增长7.4%，Taiko 上升7.1%。但 Blast 下降了18.8%，zkSync 下降了8.8%。

数据来源：2024 年 8 月以太坊 Layer 2 概览 - Rollups (桥接相关指标)

总体来看，以太坊 Layer 2 的用户活跃度依然低迷。这说明，生态需要新一轮的创新和更具吸引力的应用来重新激活用户。今年比特币 Layer 2 表现强劲，相比之下，以太坊 Layer 2 可能需要新的叙事和更强的用户参与，才能重拾增长动力。

本月最大的话题是 Soneium。8月23日，索尼集团与 Startale Labs 联合发起的索尼区块链解决方案实验室，宣布推出基于以太坊的新 Layer 2 网络——Soneium。该网络采用 Optimism 的 OP Stack 技术，目标是跨越游戏、娱乐和金融领域，将 Web3 创新与消费者应用结合起来。

Soneium

公告发布后的一周内，Soneium 推进迅速，包括推出 “Minato” 测试网，启动面向开发者的 “Soneium Spark” 计划，以及与 Transak 合作提供全球法币入金服务。随着索尼这样的行业巨头持续入场，越来越多的人对将更多用户引入 Web3 生态系统抱有乐观态度。

区块链游戏

8月份，共有1,492款游戏活跃在各个区块链网络上，较7月下降了5.45%。BNB 链、Polygon 和以太坊分别以20.2%、17.4%和17.0%的市场份额领跑。

在日活跃用户（DAUs）方面，Ronin、opBNB、Nebula（SKALE 子网）和 NEAR 表现出色，月均分别达到134.0万、69.1万、34.9万和32.1万。截至8月底，这些链在 DAU 市场份额中分别占据28.0%、23.8%、8.8%和6.6%。

数据来源：各公链区块链游戏每日活跃用户数

Ronin 的 DAU 市场份额在8月持续下滑，从8月1日的38.1%下降至月底的28.0%。尽管如此，Ronin 在8月的平均 DAU 仍然是紧随其后的 opBNB 的近两倍。这一下滑主要源于游戏 Lumiterra 的表现，其 DAU 从月初上线初期的60万降到了月末的15万。

另外，8月6日，Ronin 跨链桥因一次白帽黑客攻击而暂停，该攻击暴露了跨链桥升级提案中的一个关键错误配置。大约价值1,200万美元的加密货币被转移。尽管问题很快得到解决，所有资金都被追回，但这一事件还是对 Ronin 生态系统的活跃度造成了一定冲击。

与此相反，opBNB 的 DAU 份额在8月从17.5%上升至23.8%。截至8月31日，其市场份额几乎比7月1日的13.1%翻了一番。SERAPH: In The Darkness 这款7月中旬上线 opBNB 的游戏，获得了显著关注，其 DAU 从8月1日的18.7万增长至月底的51.5万。

Nebula 的市场份额同样有所增长，从7.6%上升至8.8%。作为一条采用零 Gas Fee 模式的 SKALE 子网，Nebula 的增长得益于 Yomi Block Puzzle、moteDEX 和 Ha ven's Compass 等游戏的推动。

融资情况

8月，公链领域共发生12起融资事件，总额达1.18亿美元，较7月增长20.1%。需要注意的是，其中有4起融资事件未披露具体金额。

2024 年 8 月公链融资事件（数据来源：crypto-fundraising.info）

本月融资总额的增加主要来自一起大事件。7月最大融资轮是 Caldera 的1500万美元 A 轮，而8月则由 Story Protocol 的8000万美元 B 轮融资大幅拉高了整体数据。

Story Protocol 的核心贡献者 PIP Labs 获得了这笔融资，并得到了风投巨头 Andreessen Horowitz (a16z) 的支持。Story Protocol 的目标是通过将知识产权（IP）转化为模块化、可编程的“IP 乐高”，来革新传统的知识产权管理方式。这些资产可以通过区块链上的智能合约进行授权、管理和变&现。Story Protocol 赋予了创作者直接在其知识产权中嵌入许可和版税条款的能力，从而实现对数据的更大控制权。该项目的主网预计将在今年晚些时候上线，市场对此期待很高。

Story Protocol

除了 Story Protocol，还有三条 Layer 1 区块链——Quai Network、U2U Network 和 Particle Network——在8月获得了新融资。Layer 2 方面，多个项目也成功筹到了资金，包括比特币 Layer 2 的 Ark 和 Nexio，以太坊 Layer 2 的 Essential、Corn 和 Reddio，Solana Layer 2 的 Soon，以及其他 Layer 2 项目如 Rivalz Network 和 Lync。

一个值得关注的新兴趋势是 Move Stack 日益受到重视。由 Move Stack 技术支持的两条 Layer 2 区块链——Nexio 和 Lync，在本月完成了新一轮融资。